計劃全稱(chēng) | 渤海分級匯金1號限額特定集合資產(chǎn)管理計劃 |
產(chǎn)品代碼 | A級C71772 B級C71773 |
計劃類(lèi)型 | 限額特定集合資產(chǎn)管理計劃 |
管理人 | 渤海證券股份有限公司 |
| 托管人 | 工商銀行股份有限公司 |
推廣機構 | 工商銀行股份有限公司、渤海證券股份有限公司 |
| 批準產(chǎn)品發(fā)行或備案的部門(mén)（機構）： | 中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì ) |
投資目標 | 對于A(yíng)份額持有人：本計劃通過(guò)嚴格的風(fēng)險控制及止損機制力爭實(shí)現穩定的約定收益。 對于B份額持有人：本計劃通過(guò)謹慎的固定收益投資策略及杠桿放大效應實(shí)現超額收益。 |
投資理念 | 本集合計劃主要投資于固定收益類(lèi)品種，準確把握經(jīng)濟周期與市場(chǎng)流動(dòng)性，靈活配置其它大類(lèi)資產(chǎn)，優(yōu)化投資組合的風(fēng)險收益比。通過(guò)考察國內宏觀(guān)經(jīng)濟景氣周期引發(fā)的債券市場(chǎng)收益率的變化趨勢，通過(guò)主動(dòng)的利率預期進(jìn)行久期管理，在久期確定的基礎上，根據對收益率曲線(xiàn)形狀變化的預測, 在長(cháng)期、中期和短期債券間進(jìn)行配置，在組合平均久期和類(lèi)屬配置確定的基礎上爭取實(shí)現集合計劃風(fēng)險調整后的最大收益。本集合計劃遵循量化分析和定性分析相結合的投資理念，通過(guò)精選投資邏輯清晰、管理能力優(yōu)異、能持續獲取超額收益的固定收益類(lèi)品種，來(lái)提高本集合計劃的收益。 |
投資范圍 | 本集合計劃將主要投資于包括國內依法發(fā)行的股票、基金、各種固定收益產(chǎn)品、股指期貨、證券公司專(zhuān)項資產(chǎn)管理計劃、商業(yè)銀行理財計劃等金融監管部門(mén)批準或備案發(fā)行的金融產(chǎn)品以及中國證監會(huì )認可的其他投資品種。本集合計劃可參與證券回購業(yè)務(wù)。 |
風(fēng)險收益特征 | 本計劃A類(lèi)份額屬于低風(fēng)險產(chǎn)品，風(fēng)險收益水平低于貨幣型產(chǎn)品。 本計劃B類(lèi)份額屬于高風(fēng)險產(chǎn)品，風(fēng)險收益水平高于債券型產(chǎn)品。 |
目標規模 | 本計劃推廣期內募集規模目標2.5億，其中A類(lèi)份額2億，B類(lèi)份額0.5億。發(fā)售結束后，管理人將以B類(lèi)份額的最終發(fā)售規模為基準，在不超過(guò)4倍B類(lèi)份額的最終發(fā)售規模范圍內，對A 類(lèi)份額的有效參與申請進(jìn)行確認。在存續期內，A類(lèi)份額余額原則上不得超過(guò)4倍B類(lèi)份額余額，分紅轉份額的除外。達到規模上限后，本計劃將提前終止推廣或暫停參與業(yè)務(wù)。 |
存續期限 | 無(wú)固定存續期限，本集合計劃滿(mǎn)24個(gè)月后，管理人可視情況在計劃的某一開(kāi)放期提前結束本集合計劃。管理人決定提前結束集合計劃的，管理人將在該開(kāi)放期的前10個(gè)工作日通過(guò)管理人網(wǎng)站公告。 |
參與起點(diǎn)金額 | 單個(gè)委托人首次參與的最低金額為100萬(wàn)元，追加參與最低金額為1萬(wàn)元。 |
份額 分級 | A類(lèi) 根據合同的規定獲取約定收益，其收益率將在每個(gè)開(kāi)放期之前10個(gè)工作日內設定并公告。 合同規定： A類(lèi)份額的約定年化收益率 產(chǎn)品成立運作的第三個(gè)運作期A(yíng)類(lèi)份額的約定年化收益率：R= 6%（年化） 之后的開(kāi)放期：1 年期定期存款利率+2%≦R≦1年期定期存款利率+3%，提前公告。 B類(lèi) 本計劃在扣除A類(lèi)份額應計收益后，剩余收益歸B類(lèi)份額享有。當A類(lèi)份額的實(shí)際年化收益率低于R時(shí)，A類(lèi)份額的收益補償以及本計劃的全部虧損以B類(lèi)份額的資產(chǎn)凈值、分紅資金及管理人于產(chǎn)品成立至合同終止期間提取的管理費為限由B級份額及管理人共同承擔。 |
收益分配 | 集合計劃在符合分紅的條件下，至少每半年對A份額分紅一次，分紅時(shí)間為開(kāi)放期前一日；至少每年對B份額分紅一次，分紅時(shí)間由管理人決定,對B級份額分紅后集合計劃單位凈值不得低于1.01。 |
兩類(lèi)份額配比 | A類(lèi)：B類(lèi) =4:1 |
B類(lèi)資金參與人 | B類(lèi)資金參與人主要為我公司自有資金及核心客戶(hù)。公司自有資金認購比例不低于15%，且持有到期。 |
A類(lèi)份額流動(dòng)性 | 每年6月末和12月末的最后8天、每年7月首個(gè)工作日及次年1月首個(gè)工作日為開(kāi)放期，委托人僅可在開(kāi)放期前三個(gè)自然日申請退出本集合計劃A級份額，管理人可根據退出申請情況決定是否開(kāi)放參與申請，若開(kāi)放參與申請，則退出申請開(kāi)放期后六個(gè)開(kāi)放日為參與申請開(kāi)放期，在此期間客戶(hù)僅可申請參與本集合計劃。 |
B類(lèi)份額流動(dòng)性限制 | 對于本集合計劃B級份額，A級份額開(kāi)放期結束之日的下一工作日設為開(kāi)放期，此開(kāi)放期僅辦理B級份額的參與申請，此外本集合計劃成立后的A級份額第四個(gè)開(kāi)放期的首三個(gè)開(kāi)放日，可以辦理B級份額的退出申請。具體退出規則等參照A級份額的退出。在A(yíng)級份額的某個(gè)開(kāi)放期技術(shù)后，A、B級份額規模變化導致A、B級份額配比小雨4:1是，將對B級份額開(kāi)設臨時(shí)開(kāi)放期。
1、當A、B級份額配比小于4:1時(shí)，在臨時(shí)開(kāi)放期，B級份額委托人可選擇是否退出或部分退出本集合計劃，具體安排如下： 情形2、若B1>B2，則為保持A級份額與B級份額的配比不超過(guò)4:1，管理人將按照退出比例對選擇退出的委托人做比例退出，此時(shí)將發(fā)生每個(gè)委托人的退出份額數與其所申請的份額數不符的情形。 退出比例=1-（B1-B2）/ B1 委托人退出份額數= 委托人申請退出份額數×退出比例 2、當A、B級份額配比大于4:1時(shí)，在臨時(shí)開(kāi)放期，B級份額委托人可選擇是否參與本集合計劃。 |
費用 | 1.參與費：0 2.退出費：0 3.管理費：A份額：1.2%/年； B份額：0.5%/年； 浮動(dòng)管理費：管理人對B級份額計提浮動(dòng)管理費。詳見(jiàn)產(chǎn)品合同第十三章“集合計劃的費用、業(yè)績(jì)報酬”部分。 產(chǎn)品終止時(shí)，如果本計劃凈資產(chǎn)等于或低于A(yíng)類(lèi)的本金及約定收益的總額，本計劃凈資產(chǎn)全部分配給A類(lèi)后，仍存在額外未彌補的A類(lèi)本金及約定收益總額的差額，則以管理人自有資金追加的形式進(jìn)行彌補，彌補金額以產(chǎn)品成立至合同終止期間管理人已提取的管理費、業(yè)績(jì)報酬及B類(lèi)委托人的分紅資金之和為限，如果仍不夠彌補的，由A類(lèi)委托人自行承擔相應損失。 4.托管費：每日按前一日資產(chǎn)凈值的0.16%年化費率計提，按月支付。 5.業(yè)績(jì)報酬：本集合計劃不提取業(yè)績(jì)報酬。 |